[心得] 月小台、週買權、週賣權的關係與推導 yuwenche PTT批踢踢實業坊

作者: yuwenche (yuwenche) 2023-04-04 11:59:16

因為週買賣權比月小台快到期，我認為這三者的關係類似美式選擇權，其關係與推導請見
底下連結，歡迎對這方面有研究的大大給與指教。
https://drive.google.com/file/d/1Nf4rHYnTih9bH18IjcpBnHMl6pNJaOig/view?usp=share_link

作者: adamas0422 (衝刺吧男孩) 2023-04-04 18:58:00

要開課嗎？（敲碗）

作者: sde7w9xzo (4684694) 2023-04-06 00:39:00

到期前都無法履約只能平倉，市場的價值一定包含時間、波動等價值，這怎麼想都不會類似美式選擇權

作者: ProTrader (沒有暱稱) 2023-04-06 16:12:00

我剛幻想假如從t=0把美式選擇權到期期間切割成無窮多個然後各自對應無窮多個超短期歐式選擇權就能用歐式選擇權實現隨時可履約如果有加入甚麼條件來迴避隨時被結算的話就能變美式週選對月小台是切割成4期的狀況

作者: yuwenche (yuwenche) 2023-04-08 12:56:00

這個式子的重點不在提前履約，而是其數學關係可否應用於套利。

作者: ProTrader (沒有暱稱) 2023-04-08 17:06:00

那應該要用週選週小台+週月小台價差去合併推導吧

作者: yuwenche (yuwenche) 2023-04-10 12:56:00

相同到期日的期貨選擇權不用推導，套用現有的歐式put-call parity即可。週小台的成交量太小，光買賣價差就吃掉所有的套利空間。

作者: ProTrader (沒有暱稱) 2023-04-13 14:13:00

我是說想找週選跟月小台套利的機會要從週月小台價差找就是想辦法把月小台轉換成週小台才能跟週選套利

繼續閱讀