文長 慎入
開頭先說明
本檔標的小弟已經操作過一波
附上對帳單
https://imgur.com/sMThtOk
希望能透過本篇文章跟板上的大大們
交流當初看上麗嬰房的觀點
標的：2911 麗嬰房
1.基本面：
去年12月中旬，
看到麗嬰房2017Q3前的財報
只能用慘不忍睹表示
https://imgur.com/gQ0plSe
毛利率自16Q4的48%
每季下降至17Q3 42%
營業利益率更是從16Q4每季陡降到17Q3
本業由虧轉負
唯一還能看的大概就是如果公司清算
淨值還有12.95元
顯然這不是一檔風險低獲利穩定的標的
但由於麗嬰房近年在大陸快速關掉
不賺錢的分店
會繳出這種財報 也不需要太過意外
但當初吸引到我的原因也不是因為財報
而是籌碼，待籌碼面再提
但到了今年年報出來後
https://imgur.com/ydICnpF
可以非常明顯的看出
毛利回升 營業利益率也大幅收斂
大陸地區 自從第四季開始不再關分店後
虧損大幅減少
美中不足的地方是 台灣地區虧損擴大
但本業虧損在本季大幅收斂
算是勉強及格的成績單
也被業外收益大大的救了一回
加上睽違4年未配息後
今年終於發出0.5元的股利
雖然是賣家產來的
但對股東來說 也算是有交代
到了公佈3月營收
更是見到25個月以來首次營收年增正成長
在關掉大陸近千家分點後 營收還能轉正
代表公司的確有在開發新的電商通路
因此年報出來後
依舊維持繼續持有的策略
2.技術面：
https://imgur.com/dQoPA1n
在17年7月初與9月中旬的爆量
並在底部打出ｗ底
而且股價並未破16/11/14的前低
因此當初懷疑是有大戶進場
而且股價因此擺脫下跌趨勢線
不久後也站上月線與20周k
3.籌碼面：
當初看上麗嬰房
就是看到籌碼面上的變化而決定進場
1.千張大戶持股比例不斷上升
2.借券賣出張數持續減少
3.融資餘額處於歷史低檔，從9月中爆量後，持續減少
4.特定分點 關鍵時間大量買入
［副本］
https://imgur.com/Vklyttt
當初觀察到麗嬰房在7月初
公告要賣大樓的時候
發現 元富-嘉義 這個分點在6.7月的時候
大量的買進
經過與內部人持股比對
發現應該是內部人買進的
至於是誰可能就請大家自行google了
能在7月放利多前
董監自家人大量買進，
再加上該董監相關人士
所開的投資公司也在元富嘉義分點附近
如果大家有興趣可以自行搜尋看看
看到這更不能不跟著上車了
4.其他
麗嬰房自從宣布實施庫藏股
永豐金分點每天都買進120~160張左右
加上統計麗嬰房前幾次實施庫藏股成績都不錯
算是短線炒股很厲害的公司
https://imgur.com/4dq1rFH
前幾週很無聊的時候
看了麗嬰房的網站
網站中介紹了麗嬰房的董監事
無聊就拿來google
把總公司以及最近大買的券商
凱基-大直 元大-內湖
還有董監相關人士的創投公司
(非元富嘉義分點附近)
放上google地圖
https://imgur.com/TMc3nJ6
或許只是巧合 但不得不說距離都很接近
[後續]
在台積法說的隔天 看大盤不穩
而且麗嬰房也到了2016年14元的
套牢平台區間
因此就決定出清持股 沒想到一掛上去
就被群益台北的當沖客吃掉了
不過也幸好被吃掉
才能躲過這波大盤下殺
在13.5附近撿回一些
加上外資近期大買
希望這次在第一季財報出來前
能拉過14套牢平台
附上對帳單
https://imgur.com/2InSTys
最後停損我會設定在11.6~12元
因為這是幾個大戶平均下來的成本
不知道自己是否有疏忽沒看見的問題
想跟大大們交流
謝謝
作者:
shuo0503 (furioushuo)
2018-04-27 04:49:00相信OO 會賺大錢
作者:
kimisky (kimi~)
2018-04-27 06:46:00分析推
作者:
zoo8888 (zoo8888)
2018-04-27 06:49:00名字跟鬼片一樣
作者: renu186667 (.......) 2018-04-27 07:15:00
推
作者:
lingino (lingino)
2018-04-27 07:45:00厲陰房你敢買？
作者:
disyou (暖心)
2018-04-27 07:57:00Q4賺錢應該主要是賣大樓吧
作者:
LienPig (連豬)
2018-04-27 08:04:00少子化+中國投資失敗
作者: msisee (c'est la vie) 2018-04-27 08:06:00
籌碼也太乾淨了 乾淨到恐佈
作者: qaz989898000 (追追) 2018-04-27 08:06:00
我都賺完這一波了
作者:
smbtomas (拍寫...)
2018-04-27 08:17:00推認真!
作者:
Ray1018 (能登かわいいよ能登)
2018-04-27 08:21:00這間聽起來怎麼有點像是什麼鬼片
作者:
ibanes 2018-04-27 08:24:00推分析!
作者: boeing745 (745il) 2018-04-27 08:25:00
推
作者:
AndyZer (最強的夥伴)
2018-04-27 08:35:00感謝分享
作者: simon1023 2018-04-27 08:43:00
謝謝分享
作者: small1333 (ㄎㄎㄎ) 2018-04-27 09:18:00
推詳細分析
作者: alomar2000 (小小擦鞋童) 2018-04-27 09:20:00
分析整理推
作者: enoevo (Enoooooo) 2018-04-27 09:42:00
跟著大股東一起上下
作者: gkk5678 (gkk) 2018-04-27 10:19:00
他上海總部跟蘆竹倉庫，都很值錢呢！現在市價真的太低了
作者:
behati (Behati Prinsloo Levine)
2018-04-27 13:32:00怒跟1000股！
作者: a13132006 (a13132006) 2018-04-27 13:35:00
安娜貝爾
作者: moschino8975 2018-04-27 13:44:00
11.3買了1張
站在消費者的角度，我蠻好奇他東西是要賣誰（門市商品很貴）
作者: gkk5678 (gkk) 2018-04-27 14:35:00
若是站在爸媽祖父母角度呢？還是不買嗎？
周遭的父母朋友們是以網路購物居多（便宜很多）不過麗嬰房可刷國旅卡，所以賣軍公教？
作者: a19533141 (19533141) 2018-04-27 18:29:00
推帳單 股版清流
作者:
vendee (外面好危險)
2018-04-27 18:54:00厲害 原來是這樣分析的