作者:
Haihu (◥▼◤)
2018-05-24 22:53:55看到這篇給點個人想法
可以互相交流
個人也是短期偏空
一個飆股能維持多久主要還是要看漲價原因
國巨之所以飆漲
是因為目前缺貨加上坐地起價
並非本身技術上有什麼突破或者本質改變
所以只看短期eps新高乘上本益比去估算股價是很危險的
假定2018以後國巨本身技術沒有任何突破
本身體質也未改變
那比較貼切的算法應該是拿2017年底的股價
再加上預估的漲價效益
比如說2017年底股價300多
目前機台要排隊一年
再過一年可以量產
漲價效益維持3年
每年都給你算eps賺100好了
股價估值也才值600多
而且這中間不能有任何負面消息
比如日本重啟產線
或者大陸增加產量
台股不能大跌
而且還併購了非本業的公司
不確定性增加
就算不空也不該追高
在打文章同時
川金會宣佈取消
美股大跌
變數實在太多
※ 引述《lifebreaker (Леон)》之銘言：
: 1. 標的：2327 國巨
: 2. 分類：空
: 3. 分析/正文：
: -基本面：
: 缺貨是缺貨，但目標股價的估算比較困難
: (本益比？你要抓幾倍，明年缺貨抓20倍？還是明年緩解連10倍都不到?)
: 基本上都是坐地喊價，參考性不足
: 花220e收購公司，效益我不敢說，但近期對股東權益基本上是罔顧的
: 錢通通花掉拿什麼發給股東，我要是股東，我賺價差就跑了
: 長期持有有什麼好處嗎？
: -技術面：
: 高檔劇烈震盪(例如昨天的18%震幅)
: 關廁所前的高檔爆量
: 還有創高KD卻不過高
: 都是技術面上高檔出貨的信號
: 還有假消息澄清後股價反彈力道有限
: 及可能是利多的併購消息一出，創高當天馬上壓回
: 有人會說是壓低吃貨
: 然而...理論上壓低吃貨是發動前的事，而不是爆出大利多的時候吃
: 所以認為還是出貨 可能性較大
: 籌碼面：
: 投信跟外資都連賣超非常多天，幾乎都是自營商避險在接
: 也就是相對比較多的散戶用權證進來參與(我知道我也買不起一張...)
: 今天的資券還不知道，但昨天竟然是資增券減
: 要說是主力的融資嗎？主力可是賣超1725張
: 籌碼的鬆動算是很明顯
: -產業面：
: 5/23 MLCC的三大代表：國巨、華新科、禾伸堂都重跌
: 但其他被動元件相對抗跌
: 5/24 大毅、奇力新等表現也是比MLCC群好
: 你可以說是他們落後補漲
: 但我認為畢竟位階不同，產品也不同
: 不能存有「還有哪幾隻被動在漲，國巨安啦!」的心理
: 反而是整群產業以前都一起漲的，現在有人漲勢脫隊(甚至是龍頭)
: 可以考慮是不是用族群掩護單一個股出貨
: -對照
: 可以參考最近矽晶圓族群，例如環球晶5/16利多後的的創高後壓回
: 搭配高點多日爆量、價過高KD不過高
: 主力轉賣、外資倒貨
: 以及族群漲勢開始參差不齊(環球晶、中美晶、台勝科、嘉晶、合晶等)
: 幫助我在5/16出掉貨 在5/17轉空單
: 4. 進退場機制：(非長期投資者，必須有停損機制)
: 從5/17至今，900以上用權證布局空單
: 建議900以上可以空
: 停利看線型怎麼走，或大戶籌碼踴躍承接為止
: 月線附近出現支撐的話會停利一部份
: 破前高停損
: 5. 重點：
: 1.國巨籌碼面跟技術面轉弱，頗有大戶出貨嫌疑
: 2.散戶參與量看起來反而增加，小心斷頭多殺多
: 3.建議900以上再進場，遇到支撐停利，漲破前高停損
作者:
mimchu (蒟蒻)
2018-05-24 22:57:00EPS賺100估600。哪國的本益比估法
他是說三年共多賺300元, 股價300(原)+300(多) = 600
我最不解的是國巨集團好像很積極在擴張併購也說明對未來展望樂觀 多缺貨怎樣怎樣的卻很少提到自己要怎樣進步自己的技術低階的 right 總得有人做但如果產能慢慢開出來了呢 大陸如果也搶呢
作者:
roxiang (天空之城)
2018-05-24 23:02:00擴張可以理解，也許自己也知道照現在低階產品做不久，要走長久一定要多元跟往車用
華新科都說年底可以開出10-20%了 其他人要開出來還遠嗎 值得思考的問題我不是專家 不過好像法人不是很買單他併購這家的策略
作者:
Djuda (死亡)
2018-05-24 23:04:00eps 估股價還能這樣估的嗎 ? 請求其他高手講解 小弟不懂
缺貨從去年缺到現在了. 要是有辦法說補上就補上,麻煩趕快補.各家採購就不用被搞到崩.Btw,現在電容是每季漲
作者:
LFTK (LFTK)
2018-05-24 23:30:00空空從500看空到一千了 跌到800就冒出來了 沒啥參考價值
作者:
ast2 (doolittle)
2018-05-24 23:54:00美股跌不到1％ 哪來大跌
作者:
cd951753 (cd951)
2018-05-25 00:11:00板大這估法跟2樓的解說 一同求解+1
就漲價效益三年後打回原型的意思啊用現在的eps亂乘本益比本來就很危險 難道這種坐地起價能一直維持？
版大的意思是基本獲利水準值300元股價，並假設近三年獲利暴衝至100元，三年後回復原有獲利水準。因此合理股價算法應該是100+100+100+300
作者: ccps123456 (123) 2018-05-25 11:48:00
被動元件在漲，跟美股一點連動都無關，別再安慰自己的空單了！
作者: wildwoof (正太娃娃募集中) 2018-05-25 11:49:00
eps100股價才600 那國巨要下市去大陸上市了 呵
作者:
fbgae (努力)
2018-05-25 16:58:00國巨第一季EPS12，四月單月7，五月之後會漲價假設今年EPS約12+7*9=75，本益比抓15，股價約1125但5月開始會大漲價，EPS只會更多，合理價格當然也會更高每年EPS100，本益比只用6去看是真的有點誇張了...
作者:
r81402 (跟你一樣高)
2018-05-26 00:37:00又是個搞不清楚狀況的