※ 引述《qnqn (9n9n)》之銘言：
: 1. 標的： 3576 新日光
: 2. 進場理由：
: 現在新日光的股票價格34.5
: 11月新日光股票期貨價格33.4
: 手中有新日光股票，先把股票賣掉，買進股票期貨
: 扣掉成本之後價差是2%左右
: 等到股票期貨結算當天，快收盤的時候把股票買回來，期貨讓它結算
: 這樣就能無風險套利2%
: 因為新日光有辦理現金增資，最後過戶日是10/14，所以不能買進10月的股票期貨套利
: 必須買進11月的股票期貨，10/13會依照現金增資的條件去調整契約
: 到時候結算價會多收一筆錢 = (結算價 - 現金增資價) x 131.4204
: 請問這樣的思路可行嗎?
無風險表示在任意價格下不會有損益的變動
但這賣現買期只是期現價差交易
永遠都還是多頭部位
永遠都怕價格下跌
真的套利是同時放空高價現貨並買進低價期貨
等價格收攏再反向沖銷
但因為多空並不是同一標準結算(例如融券用現券償還)
還會有平倉的滑價風險
看疑似到套利時
先想是市場白癡還是自己思路打結
多想一秒可以少後悔好幾天